1. фінансове оздоровлення
2. Фінансова допомога
3. Зміна структури активів і пасивів
4. Зміна організаційної структури
5. Призначення тимчасової адміністрації
6. РЕОРГАНІЗАЦІЯ
7. Механізми попередження банкрутства
8. Агентство по реструктуризації кредитних організацій

Олександр Молотніков

Мабуть, найбільш важлива риса антикризового управління банківськими установами - прагнення зацікавлених осіб не допустити ліквідації проблемної організації. І в першу чергу в цьому зацікавлені клієнти банку. В іншому випадку ймовірність повернення грошових коштів буде дорівнює нулю. Чинне законодавство передбачає такі заходи щодо попередження банкрутства кредитних організацій:

• фінансове оздоровлення;
• призначення тимчасової адміністрації по управлінню кредитною організацією (далі - тимчасова адміністрація);
• реорганізація.

До цих заходів вдаються тільки у визначених законом випадках. Наприклад, коли банк протягом попередніх шести місяців неодноразово не задовольняє вимоги кредиторів за грошовими зобов'язаннями у зв'язку з відсутністю або недостатністю коштів на його кореспондентських рахунках.

фінансове оздоровлення

Найбільш прийнятний варіант для клієнта кредитної організації - проведення фінансового оздоровлення. Адже в цьому випадку не відбувається заміни менеджменту компанії, з яким у клієнтів склалися неформальні відносини, які допомагають оперативно вирішувати виникаючі проблеми. Найбільш часто застосовуються такі заходи фінансового оздоровлення:

• надання засновниками (учасниками) кредитної організації або іншими особами фінансової допомоги банку;
• зміна структури активів і структури пасивів;
• зміна організаційної структури.

Фінансова допомога

В цьому випадку особлива роль відводиться керівнику. Тільки від його вміння домовлятися залежить, чи варто банку розраховувати на прихильність з боку його фактичних власників. Власники бізнесу можуть зробити додаткові внески в статутний капітал кредитної організації або поручитися за неї при отриманні кредиту. Крім того, вони мають право розмістити на депозиті в проблемному банку грошові кошти, що за своєю суттю є прямим кредитуванням.

Керівництво банку може піти і на переговори з третіми особами (не обов'язково з клієнтами). Зрозуміло, розраховувати на безкорисливість незацікавлених компаній не можна. Тому кредитна організація зазвичай обіцяє своїм потенційним благодійникам, що в майбутньому вони зможуть отримати пільгові умови обслуговування.

На переговорах з кредиторами проблемні банки мають право попросити надання відстрочки і (або) розстрочки платежу. Якщо в якості кредиторів виступають клієнти банку, їм слід всебічно проаналізувати ситуацію, адже часто від їх вирішення може залежати доля кредитної організації.

Приклад Голова правління одного регіонального банку звернувся до свого клієнта, нафтопереробному заводу, з діловою пропозицією. Компанію попросили протягом трьох місяців не вимагати з банку орендну плату за займане ним приміщення, яке належало заводу. Натомість обіцяли укласти дуже вигідний кредитний договір. За час відстрочки банк розраховував впоратися з виниклими труднощами.

Керівництво підприємства пропозицію відхилив і зажадало сплатити орендоване приміщення в термін, встановлений договором.

На щастя для кредитної організації, їй вдалося домовитися про розстрочку платежу з одним зі своїх клієнтів, що дало можливість подолати тимчасові труднощі.

Рік по тому керівники нафтопереробного заводу пошкодували про те, що свого часу не допомогли банку. Справа в тому, що підприємство потрапило в коло інтересів однієї великої нафтової компанії, яка почала активно скуповувати акції цього заводу, в основній своїй масі належали фізичним особам. Менеджмент підприємства, котрий контролював найбільш великий пакет акцій, спробував здійснити зустрічну скупку цінних паперів, проте були в нього фінансові ресурси не дозволяли підтримувати ціну придбання однієї акції на рівні сторонніх інвесторів. Коли ж оборонці менеджери звернулися за допомогою в уже згадуваний банк, їм було відмовлено в наданні кредиту, що і вирішило в кінцевому підсумку результат корпоративної сутички за активи підприємства.

Зміна структури активів і пасивів

Як правило, при цьому скорочуються витрати кредитної організації, в тому числі на обслуговування боргу і на управління. Продаються активи, що не приносять доходу, а також активи, відмова від яких не перешкодить виконанню банківських операцій. Крім того, знижується розмір і (або) питома вага поточних і короткострокових зобов'язань у загальній структурі пасивів.

Зміна організаційної структури

У цій ситуації змінюється склад і чисельність співробітників кредитної організації, модифікується внутрішня структура банку, скорочуються і ліквідуються відокремлені та інші структурні підрозділи компанії.

Особливо необхідно відзначити, що клієнти банку повинні регулярно проводити моніторинг відомостей про обслуговуючу їх кредитної організації. При цьому, якщо починає надходити інформація, яка свідчить про проведення заходів фінансового оздоровлення, слід прийняти одну з наступних моделей поведінки:

• в разі нестачі відомостей для складання повної картини про фінансовий стан банку раціональніше не робити будь-яких рішучих дій, просто продовжувати відслідковувати інформацію;
• якщо наявні дані дозволяють говорити про тимчасові труднощі кредитної організації, доцільно взяти активну участь у заходах з «порятунку банку», щоб згодом отримати можливість пільгового кредитування, а також придбати інші преференції;
• при наявності ознак глибокої кризи фінансової установи навряд чи має сенс брати участь в його оздоровленні. Необхідно якомога швидше перевести фінансові потоки в інші кредитні організації та вимагати повернення грошових коштів, що знаходяться на депозиті. Чим швидше будуть зроблені ці кроки, тим більше шансів повернути свої гроші. У разі початку процедури банкрутства це буде вкрай важко.

Явним свідченням неблагополуччя банку є відкликання банківської ліцензії.

Відкликання банківської ліцензії найсильніше відбивається на клієнтах кредитної організації, адже вона втрачає право проводити операції з їх коштами клієнтів. При цьому банк позбавляється можливості займатися діяльністю, яка є для нього основним джерелом отримання прибутку. У зв'язку з цим він вже не має права:

• залучати у вклади грошові кошти юридичних і фізичних осіб;
• розміщувати зазначені кошти від свого імені і за свій рахунок на умовах терміновості, зворотності, платності;
• відкривати і вести банківські рахунки юридичних і фізичних осіб;
• здійснювати розрахунки за дорученням фізичних і юридичних осіб, в тому числі банків-кореспондентів, по їхньому банківському рахунку;
• інкасувати грошові кошти, векселі, платіжні та розрахункові документи, здійснювати касове обслуговування юридичних і фізичних осіб.

Призначення тимчасової адміністрації

На перший погляд, призначення тимчасової адміністрації говорить про те, що клієнтам банку буде досить складно повернути свої гроші. Однак так буває не завжди. Дійсно, втручання держави в процес управління банком свідчить, що він зазнає серйозних труднощів, але найчастіше повернути гроші кредиторів банку реально тільки за допомогою подібних заходів.

Зазвичай керівником тимчасової адміністрації стає один із службовців Банку Росії. Однак слід пам'ятати, що Центробанк не буде вкладати свої кошти в проблемні банківські установи. Для цих цілей існує спеціальна структура, яка заявила про себе в період банківського кризи 1998 р

Як показує досвід чотирьох посткризових років, юридичним особам, що є кредиторами проблемних банків, набагато вигідніше, щоб кредитна організація не проходила через всі процедури банкрутства, а потрапила під управління спеціальної структури - Агентства з реструктуризації кредитних організацій (АРКО, www.arko.ru ).

АРКО займається питаннями врегулювання заборгованості соціально значущих банків, що потрапили у важку смугу, і, по можливості, проводить їх фінансове оздоровлення, а потім продаж зацікавленій інвестору.

На допомогу агентства можуть розраховувати не всі банки, а тільки ті, які відповідають певним умовам, що підтверджує їх значущість для вітчизняної економіки.

Зокрема, кредитна організація протягом шести місяців до того моменту, коли Банк Росії запропонує передати її під управління АРКО, повинна:

• мати частку вкладів громадян не менше 1% від обсягів усіх вкладів фізичних осіб в кредитних організаціях Російської Федерації;
• мати частку активів не менше 1% від обсягів усіх активів кредитних організацій Російської Федерації у вигляді наданих юридичним особам кредитів (позик), за винятком кредитів (позик), виданих кредитним організаціям;
• мати частку вкладів громадян не менше 20% від обсягів усіх вкладів фізичних осіб в кредитних організаціях, розташованих на території суб'єкта Російської Федерації;
• мати частку активів не менше 20% від обсягів усіх активів кредитних організацій, розташованих на території суб'єкта Російської Федерації.

РЕОРГАНІЗАЦІЯ

Дана міра запобігання банкрутству застосовується рідко. Вона може бути використана тільки на вимогу Банку Росії.

Реорганізація кредитної організації в якості запобіжного фінансового оздоровлення банку вкрай вигідна саме його кредиторам і клієнтам. Слід зазначити, що за такої умови реорганізація може здійснюватися тільки у формі злиття або приєднання. У першому випадку проблемний банк, об'єднуючись з іншим, міцно стоять на ногах банком, створює нову кредитну організацію, до якої і переходять всі його борги.

В іншому ж варіанті банк просто-напросто приєднується до одного зі своїх конкурентів, організаційно розчиняючись в його внутрішній структурі.

Зрозуміло, злиття і приєднання доцільно лише в тому випадку, коли у іншого банку є достатньо фінансових засобів для погашення заборгованості проблемною організації. При цьому не слід вважати, що новоявлений інвестор буде діяти собі на шкоду - навпаки, згодом він зможе повернути кошти, витрачені на реорганізаційні процедури. Справа в тому, що у проблемного банку, можливо, є розгалужена філіальна мережа, нерухоме майно, а також широке коло постійних клієнтів. Ці причини і можуть привести до реорганізації передбанкрутному кредитної організації.

Говорячи про форми і способи фінансового оздоровлення, варто згадати досить поширену в світовій практиці стратегію «бридж-банку», яка передбачає переклад ресурсної бази терпить крах кредитної установи в спеціально створений або стабільно розвивається опорний банк. В основі цієї стратегії лежить аксіома, підтверджена практикою: активи працюючої кредитної організації мають більшу вартістю, ніж активи проблемної. Створення бридж-банку переслідує дві основні мети. По-перше, проведення розрахунків з кредиторами проблемного банку. По-друге, збереження і збільшення вартості його активів з метою їх подальшої реалізації.

В сучасних умовах банкрутство кредитної організації не може задовольнити інтереси всіх кредиторів. Значить особливий сенс набувають механізми фінансового оздоровлення банку. Зрозуміло, найбільш прийнятним варіантом було б діяльну участь власників і менеджменту компанії в цьому процесі. Але найчастіше вони не в змозі виправити ситуацію, що склалася. Ось чому кредиторам банку вигідніше домагатися призначення тимчасової адміністрації фінансової установи, а не порушувати справу про банкрутство.

Механізми попередження банкрутства

У питанні запобігання банкрутству банків неможливо пройти повз досвіду Сполучених Штатів, де зосереджені майже всі найвідоміші банки світу. Американці придумали 5 методів запобігання банкрутству банків:

• обмеження конкуренції в банківському бізнесі. Встановлюється висока ціна входу на ринок;
• обмеження прибутковості банківських операцій. Встановлюється верхня межа процентних ставок по депозитах, обмежуються можливості розміщувати банківські активи в високоприбуткові інструменти;
• фінансова відповідальність власників банків. Закон пред'являє високі вимоги до розміру статутного капіталу банків з тим, щоб зацікавити їх власників у запобіганні втрати грошових коштів, вкладених у статутні капітали;
• фінансова відповідальність держави. З проблемними банками працює державний орган, який бере участь в програмі страхування депозитів (Федеральна корпорація страхування депозитів, FDIC), на якому лежить тягар грошових виплат вкладникам збанкрутілого банку, тому FDIC зацікавлена ​​в своєчасності попереджувальних заходів;
• прямі державні гарантії збереження великих банків. Виділення невеликої категорії банків, «занадто великих, щоб збанкрутувати» (вираз, вперше вимовлене в стінах американського Конгресу 19 вересня 1984 г.).

У Росії застосовуються методи обмеження конкуренції та створення фінансової зацікавленості для власників. Встановлено обов'язковий норматив мінімального розміру новостворюваної кредитної організації - 5 млн. Євро (для небанківських кредитних організацій - в 10 разів менше). Крім того, ведення банківської діяльності з порушенням умов ліцензування і витяганням доходу в розмірі не менше 150 тис. Руб. може обернутися позбавленням волі на строк до 7 років з конфіскацією майна.

Особливо часто російська держава звертається до методу штучного стримування прибутковості банківських операцій. Податковий кодекс «прив'язав» стелю відсотків по депозитах громадян до ставки рефінансування Центробанку. Передбачені формування резерву на можливі втрати по позиках; обов'язкові нормативи максимального розміру ризику на одного позичальника, максимального розміру залучених грошових вкладів (депозитів) населення і т.д. По суті, на винахід способів обходу встановлених обмежень банки витрачають приблизно стільки ж часу, як і на самі банківські операції.

Основна надія вкладників проблемного банку - все-таки його власники. Законодавець міг би допомогти останнім в справі порятунку банків, якби надав можливість швидко «заморожувати» виплати за вкладами. Адже багато банкрутства банківських установ відбуваються внаслідок охоплює вкладників паніки. Теоретично єдиний спосіб для власника банку уникнути негативних наслідків паніки вкладників - вже після її початку звернутися в арбітражний суд із заявою боржника про визнання кредитної організації банкрутом, а згодом запропонувати кредиторам мирову угоду. Однак таке звернення лише посилить паніку, і отримані банком (після подачі до суду заяви боржника) вимоги вкладників потраплять в розряд поточних, тобто уникнуть мораторію в період процедури спостереження і погіршать його позицію на переговорах з приводу укладення мирової угоди.

Загалом, без підтримки Центробанку кредитну організацію не врятувати. Але ось чи можна назвати допомогою власнику, наприклад, призупинення повноважень виконавчих органів банку підставою для введення мораторію?

Короткий огляд стану законодавства свідчить про те, що дієвих механізмів запобігання банкрутству банківських установ в Росії, мабуть, немає.

Дмитро Кошелев, АКБ «Тюменській міський банк» (ВАТ), [email protected]

Єдиним ліквідатором банків, що працюють на ринку приватних вкладів, стане АРКО. Передбачається, що закон «Про гарантування повернення вкладів громадян в банках РФ» буде розглянуто в листопаді 2002 року на засіданні російського Кабінету міністрів. У Держдуму відповідно до «Плану підготовки законопроектів на 2002 рік» цей документ повинен потрапити лише в грудні, і цілком ймовірно, що він буде прийнятий.

Хто буде банкрутити інші банки, поки невідомо. Однак представники фінансових органів влади зійшлися на тому, що цим повинні займатися юридичні особи.

Агентство по реструктуризації кредитних організацій

Перш ніж прийняти банк під своє управління, АРКО вивчає стан справ. Це відбувається протягом 90 днів, після закінчення яких агентство або відмовляється приймати банк під своє управління, або погоджується це зробити. Відмова може послідувати і в тому випадку, якщо у агентства відсутні фінансові та організаційні ресурси для проведення оздоровчих процедур, а також при неефективності можливих заходів по оздоровленню фінансової установи.

Якщо банк приймається під управління АРКО, не пізніше 15 днів з моменту настання цієї події публікується відповідне повідомлення в «Віснику Банку Росії».

АРКО передаються повноваження з управління банком, надається ряд додаткових прав. Наприклад, право виходити в арбітражний суд із заявою про визнання недійсними угод, укладених протягом 3 років до дня прийняття банку під управління агентства. Найяскравіший приклад подібної діяльності - судові позови по угодах, укладених АКБ «СБС-АГРО», коли загальна сума задоволених судами позовів перевищила кілька сот мільйонів рублів.

Стратегія діяльності агентства по організації антикризового управління та фінансового оздоровлення банку полягає в послідовному проведенні робіт за трьома напрямками.

• Реструктуризація зобов'язань перед кредиторами. Завдання цього етапу - організація справедливих і прозорих розрахунків для всіх груп кредиторів, визначення спільно з кредиторами порядку і умов погашення боргу в залежності від наявності у банку активів, їх вартості та ліквідності. Як правило, для комплексного врегулювання заборгованості застосовується інститут мирових угод законодавства про банкрутство, що передбачено Законом про реструктуризацію кредитних організацій.
• Після вироблення узгодженої політики в питанні погашення боргів здійснюється рекапіталізація банку. На етапі переходу банку під управління АРКО статутний капітал списується до реального значення власних коштів (при від'ємному значенні капіталу - до символічної величини в 1 руб.). При прийнятті принципового рішення про подальші напрямки оздоровлення банку його статутний капітал збільшується до розміру, необхідного для здійснення нормальної банківської діяльності (як правило, не менше 1 млн. Євро). Перші два етапи відносяться до так званої фінансової реструктуризації.
• Операційна реструктуризація передбачає комплекс заходів щодо реорганізації бізнесу банку, систем його управління, щодо підвищення якості корпоративного управління.

У виняткових ситуаціях агентство може викупити активи банку. Ця схема застосовувалася в проекті з одним московським банком, який видав значний довгостроковий кредит великому м'ясокомбінату. Підприємство справно повертав гроші і платило відсотки, але в період загального кризи 1998 р банку негайно знадобилися великі суми грошових коштів. Виникла дилема: якщо вимагати термінового повернення кредиту - завалиться комбінат, якщо ж не зробити цього - збанкрутує кредитна організація. За реальною ціною продати цей актив на ринку в кризовий період було абсолютно неможливо, він міг піти тільки за безцінь. Агентство ж викупило даний кредит. В результаті банк отримав такі необхідні йому в період кризи «живі» гроші, а комбінат ні доведений до банкрутства.

Перехід кредитної організації під управління АРКО призводить до різних наслідків. При цьому найбільш важливими є наступні:

• Банк Росії не застосовує до фінансової установи міри відповідальності за порушення вимог банківського нагляду, а також не стягує у безспірному порядку з кредитної організації суму недовнесених коштів в обов'язкові резерви, депоновані в Банку Росії, і не накладає штрафи за порушення нормативу обов'язкових резервів;
• вводиться мораторій на задоволення вимог кредиторів кредитної організації за її зобов'язаннями, що виникли до моменту переходу кредитної організації під управління агентства.

Однак дія мораторію на задоволення вимог кредиторів поширюється на грошові зобов'язання і обов'язкові платежі, що виникли до моменту прийняття агентством рішення про перехід кредитної організації під його управління. Борги, що виникли після переходу кредитної організації під управління агентства, підлягають виконанню кредитною організацією в повному обсязі.

Мораторій на задоволення вимог кредиторів кредитної організації діє до 12 місяців і може бути продовжений агентством, але не більше ніж на шість місяців або взагалі бути скасованим.